Ενώ το πιο σημαντικό θέμα αυτής της εβδομάδας στις παγκόσμιες αγορές είναι τα επιτόκια των ομολόγων, οι εξελίξεις σχετικά με το πακέτο στήριξης στις ΗΠΑ, η πορεία της αγοράς ομολόγων και η απόφαση για τα επιτόκια που θα ανακοινωθεί από την Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα (ΕΚΤ) την επόμενη εβδομάδα είναι στο επίκεντρο των επενδυτών.
Αυτή την εβδομάδα, το επίκεντρο των παγκόσμιων αγορών ήταν και πάλι, όπως και την προηγούμενη εβδομάδα, τα 10ετή επιτόκια ομολόγων των ΗΠΑ και οι εξελίξεις σχετικά με το πακέτο στήριξης που σχεδιάστηκαν να εφαρμοστούν στις ΗΠΑ. Μετά την αποδοχή του πακέτου στήριξης ύψους 1,9 τρισεκατομμυρίων δολαρίων στη Βουλή των Αντιπροσώπων, ξεκίνησαν διαπραγματεύσεις στη Γερουσία.
Η ανοδική τάση των αποδόσεων των 10ετών ομολόγων στις ΗΠΑ τις τελευταίες εβδομάδες έχει αποκτήσει δυναμική μετά τις προσδοκίες του Προέδρου της Ομοσπονδιακής Τράπεζας των ΗΠΑ (Fed) Jerome Powell να καθοδηγηθεί από μια υπόσχεση για αγορά ομολόγων ή έλεγχο της καμπύλης απόδοσης.
Ο πρόεδρος της Fed Powell επανέλαβε στην ομιλία του ότι η Fed απέχει ακόμη από τους στόχους για μέγιστη απασχόληση και μέσο πληθωρισμό 2%. Αναφέροντας ότι η τρέχουσα νομισματική πολιτική της Fed είναι κατάλληλη, ο Πάουελ υπέδειξε ότι τα τρέχοντα επιτόκια θα διατηρηθούν και οι αγορές περιουσιακών στοιχείων θα συνεχιστούν έως ότου επιτευχθεί σημαντική πρόοδος στους στόχους απασχόλησης και πληθωρισμού.
“Οι άνισες συνθήκες στις αγορές ή η συνεχής αυστηρότερη χρηματοοικονομική κατάσταση που μας απειλεί να επιτύχουμε τους στόχους μας με κάνουν να ανησυχώ”, δήλωσε ο Πάουελ, δηλώνοντας ότι με την ανάκαμψη της οικονομίας, μπορεί να παρατηρηθεί μια προσωρινή αύξηση του πληθωρισμού και η αύξηση σε αποδόσεις ομολόγων προσέλκυσε την προσοχή. βρήκε την αξιολόγηση.
Ολοκληρώνοντας την προηγούμενη εβδομάδα στο 1,42 τοις εκατό, οι αποδόσεις των 10ετών ομολόγων των ΗΠΑ αυξήθηκαν στο 1,6250 τοις εκατό, το υψηλότερο επίπεδο από τον Φεβρουάριο του 2020 και σταθεροποιήθηκαν στο 1,57 τοις εκατό, μετά τις δηλώσεις του Powell που δεν ανταποκρίθηκαν στις προσδοκίες.
Ενώ η ανοδική τάση των αποδόσεων των ομολόγων αύξησε τη ζήτηση για δολάρια, προκάλεσε επίσης πίεση στην τιμή της ουγγιάς του χρυσού. Η τιμή της ουγγιάς του χρυσού ήταν 1,687 δολάρια, το χαμηλότερο επίπεδο σε 9 μήνες, ενώ ο δείκτης δολαρίου σημείωσε 92,1, το υψηλό των 4 μηνών.
Η αυξανόμενη ζήτηση σε δολάρια σε παγκόσμια κλίμακα έφερε την πίεση πώλησης σε σχετικά επικίνδυνα περιουσιακά στοιχεία. Κατά το δεύτερο μισό της εβδομάδας, τα νομίσματα των αναπτυσσόμενων χωρών και τα αποθέματα υψηλής τεχνολογίας επηρεάστηκαν περισσότερο από την πίεση πώλησης.
Η τουρκική λίρα, το νοτιοαφρικανικό ράντ και το πραγματικό Βραζιλίας έχασαν περισσότερο από 1 τοις εκατό έναντι του δολαρίου, ενώ το ρωσικό ρούβλι αποκλίνει θετικά με την υποστήριξη της αύξησης των τιμών του πετρελαίου.
Μια άλλη σημαντική εξέλιξη όσον αφορά την τιμολόγηση της εβδομάδας ήταν η άνοδος των τιμών του πετρελαίου. Η τιμή βαρελιού του πετρελαίου Brent, η οποία κέρδισε δυναμική μετά τον όμιλο OPEC +, ο οποίος αποτελείται από τον Οργανισμό Χωρών Εξαγωγής Πετρελαίου (ΟΠΕΚ) και ορισμένες χώρες παραγωγής εκτός ΟΠΕΚ, αποφάσισε να παρατείνει τις τρέχουσες περικοπές παραγωγής για έναν άλλο μήνα, την τιμή βαρελιού του Brent oil κέρδισε περίπου 7% σε εβδομαδιαία βάση. Η τιμή του πετρελαίου Brent αυξήθηκε στα 69 $, το υψηλότερο επίπεδο από τον Ιανουάριο του 2020.
ΜΑΚΡΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΥΠΟΓΡΑΦΗ ΟΤΙ Η ΣΥΛΛΟΓΗ ΠΡΟΣΤΑΤΕΥΕΙ ΤΗ ΔΥΝΑΜΗ ΣΤΙΣ ΗΠΑ
Τα στοιχεία που δημοσιεύθηκαν στις ΗΠΑ αυτή την εβδομάδα έδειξαν ότι η ανάκαμψη της οικονομικής δραστηριότητας συνεχίζεται με τον μεταποιητικό τομέα. Ο δείκτης παραγωγής του Institute of Supply Management (ISM) αυξήθηκε κατά 2,1 μονάδες σε 60,8 το Φεβρουάριο σε σύγκριση με τον προηγούμενο μήνα, φθάνοντας στο υψηλότερο επίπεδο τα τελευταία 3 χρόνια, ενώ ο δείκτης μη μεταποίησης μειώθηκε κατά 3,4 μονάδες σε τιμή 55,3 το Φεβρουάριος. Έπεσε στο χαμηλότερο επίπεδο του μήνα.
Στην έκθεση για την απασχόληση που δημοσιεύτηκε την τελευταία ημέρα διαπραγμάτευσης της εβδομάδας, η αύξηση της μη γεωργικής απασχόλησης με 379 χιλιάδες και η μείωση του ποσοστού ανεργίας στο 6,2 τοις εκατό επεσήμανε επίσης ότι η αγορά εργασίας διατηρεί τη δύναμή της.
Με αυτές τις εξελίξεις, ενώ παρατηρήθηκε κυμαινόμενη πορεία στο χρηματιστήριο της Νέας Υόρκης καθ ‘όλη τη διάρκεια της εβδομάδας, παρατηρήθηκε επίσης ότι οι κινήσεις βάσει κλάδου αυξήθηκαν επίσης. Ενώ οι αγορές στους τομείς που επηρεάζονται από την άνοδο των τιμών του πετρελαίου και τις προσδοκίες ότι τα μέτρα θα μειωθούν, η πτωτική τάση των αποθεμάτων τεχνολογίας επέστησε την προσοχή.
Σε εβδομαδιαία βάση, ο δείκτης Dow Jones αυξήθηκε 1,82% και ο δείκτης S&P 500 αυξήθηκε 0,81%, ενώ ο δείκτης Nasdaq μειώθηκε 2,06%.
Η εβδομάδα που ξεκίνησε με την 8η Μαρτίου, όταν η ατζέντα των δεδομένων μειώθηκε, θα ακολουθηθεί την Τετάρτη, Τετάρτη, ο δείκτης τιμών παραγωγού και ο δείκτης εμπιστοσύνης καταναλωτών την Παρασκευή.
Από την άλλη πλευρά, εκτός από τις ειδήσεις σχετικά με το πακέτο οικονομικής στήριξης που αναμένεται να ψηφιστεί στη Γερουσία αυτό το Σαββατοκύριακο, τα μηνύματα που θα δοθούν στην εκδήλωση που θα διοργανωθεί για την Ημέρα της Γυναίκας με τη συμμετοχή της Προέδρου του ΔΝΤ Kristalina Georgieva και του Η υπουργός Οικονομικών των ΗΠΑ Janet Yellen και την Τρίτη, Τραπεζική, στέγαση της Γερουσίας των ΗΠΑ και «Ποιος κερδίζει στη Wall Street; Το GameStop, το Robinhood και το State of Individual Investment ξεχωρίζουν ως τα εξέχοντα θέματα της εβδομάδας.
Η AMB ΑΚΟΛΟΥΘΕΙ ΑΥΤΗ ΤΗΝ ΕΒΔΟΜΑΔΑ ΣΤΗΝ ΕΥΡΩΠΗ
Μετά την επίλυση των προβλημάτων σχετικά με την προμήθεια εμβολίων στην Ευρώπη, ο κίνδυνος μετάλλαξης έγινε το πιο σημαντικό θέμα αυτής της εβδομάδας. ΚορωνοϊόςΕνώ τα μέτρα ήταν αυστηρότερα στην Ιταλία, όπου παρατηρήθηκαν πιο συχνά μεταδοτικές παραλλαγές της φήμης, η επέκταση ορισμένων μέτρων βάσει της χώρας και της περιοχής, ιδίως της Γερμανίας, προκάλεσε πίεση στις αγορές.
Σύμφωνα με τα στοιχεία που κυκλοφόρησαν αυτήν την εβδομάδα, ο PMI της μεταποιητικής βιομηχανίας έφτασε στο υψηλότερο επίπεδο των 3 ετών με ισχυρές εξαγωγές στη Γερμανία, ενώ υπερέβη τις εκτιμήσεις με 57,9 στην Ευρωζώνη και 55,1 στο Ηνωμένο Βασίλειο. Ενώ το PMI του τομέα των υπηρεσιών παρέμεινε κάτω από τις προσδοκίες στη Γερμανία και το ΗΒ, αυξήθηκε ελαφρά σε 45,7 στην Ευρωζώνη.
Ο ετήσιος πληθωρισμός στην Ευρωζώνη παρέμεινε σταθερός στο 0,9% τον Φεβρουάριο, ενώ οι λιανικές πωλήσεις μειώθηκαν κατά 5,9% τον Ιανουάριο, πολύ πάνω από τις προσδοκίες.
Ειδικά στο δεύτερο μισό της εβδομάδας, η ισοτιμία ευρώ / δολαρίου, η οποία κινήθηκε σε πτωτική τάση λόγω της αυξανόμενης παγκόσμιας ζήτησης σε δολάρια, μειώθηκε στο 1,1914 με μείωση 1,3% σε σύγκριση με την προηγούμενη εβδομάδα.
Σε εβδομαδιαία βάση, ο δείκτης DAX στη Γερμανία κέρδισε 0,97%, ο δείκτης FTSE 100 στην Αγγλία 2,27%, ο δείκτης CAC 40 στη Γαλλία 1,39% και ο δείκτης MIB 30 στην Ιταλία αυξήθηκαν 0,51%.
Η απόφαση της ΕΚΤ για τα επιτόκια βρίσκεται στο επίκεντρο της ατζέντας στην Ευρώπη την επόμενη εβδομάδα. Αν και δεν αναμένονται αλλαγές στα επιτόκια από τη συνεδρίαση της ΕΚΤ που θα πραγματοποιηθεί την Πέμπτη, θα ακολουθήσουν τα μηνύματα της Προέδρου της ΕΚΤ Κριστίν Λαγκάρντ. Εάν η ημερήσια διάταξη δεδομένων της επόμενης εβδομάδας? Η ανάπτυξη στην Ευρωζώνη την Τρίτη και το ισοζύγιο εξωτερικού εμπορίου στη Γερμανία, η ανάπτυξη και η βιομηχανική παραγωγή στο Ηνωμένο Βασίλειο την Παρασκευή, και τα δεδομένα βιομηχανικής παραγωγής στην Ευρωζώνη ξεχωρίζουν.
Ασιατικές ανταλλαγές κυμάτων κύμα
Από την πλευρά της Ασίας, ο αναπτυξιακός στόχος της Κίνας για το 2021 καθορίστηκε ως τουλάχιστον 6 τοις εκατό, ενώ η αύξηση του αμυντικού προϋπολογισμού κατά 6,8 τοις εκατό σε 209 δισεκατομμύρια δολάρια και η επέκταση της κατάστασης έκτακτης ανάγκης στην πρωτεύουσα της Ιαπωνίας Τόκιο και τα περίχωρά της για 2 ακόμη εβδομάδες ήταν τα εξέχοντα θέματα της εβδομάδας.
Σύμφωνα με τα ανακοινωθέντα στοιχεία, ενώ ο PMI της μεταποιητικής βιομηχανίας παρέμεινε κάτω από τις προσδοκίες με 50,6 στην Κίνα, υπερέβη τις εκτιμήσεις με 51,4 στην Ιαπωνία. Το PMI του τομέα των υπηρεσιών, από την άλλη πλευρά, παρέμεινε αδύναμο σε ολόκληρη την περιοχή.
Με αυτές τις εξελίξεις αυτή την εβδομάδα, ο δείκτης Nikkei 225 στην Ιαπωνία υποχώρησε 0,35% και ο σύνθετος δείκτης της Σαγκάης μειώθηκε 0,20% στην Κίνα, ενώ ο δείκτης Kospi αυξήθηκε 0,44% στη Νότια Κορέα.
Την επόμενη εβδομάδα, η ανάπτυξη στην Ιαπωνία την Τρίτη και τα στοιχεία για τον πληθωρισμό στην Κίνα την Τετάρτη θα ακολουθηθούν στην Ασία.
BIST 100 ΔΕΙΚΤΗΣ ΔΙΑΝΟΜΕΙ ΘΕΤΙΚΟ
Εγχώρια, ενώ ακολουθώντας αυτήν την εβδομάδα περιέγραψαν στοιχεία για την ανάπτυξη και τον πληθωρισμό, ο πρόεδρος της Κεντρικής Τράπεζας της Δημοκρατίας της Τουρκίας (CBRT) Naci Ağbal το θεσμικό ιστολόγιο της Κεντρικής Τράπεζας του ημερολογίου του Κέντρου για το έγγραφο, δόθηκε έμφαση στη συνέχιση της αυστηρής νομισματικής πολιτικής.
Στο άρθρο του, ο Ağbal υπενθύμισε ότι η σημαντική προτεραιότητα της CBRT είναι να διασφαλίσει τη σταθερότητα των τιμών, που είναι το κύριο καθήκον της, και να την καταστήσει μόνιμη και είπε, “Θα συνεχίσουμε να λαμβάνουμε σταθερά βήματα προς την επίτευξη σταθερότητας τιμών μέσω προσανατολισμένης στην εμπιστοσύνη νομισματική πολιτική την προσεχή περίοδο “, είπε.
Το Τουρκικό Στατιστικό Ινστιτούτο (ΤΠΔ), σύμφωνα με στοιχεία του τελευταίου τριμήνου του προηγούμενου έτους, το Ακαθάριστο Εγχώριο Προϊόν (ΑΕΠ) αυξήθηκε κατά 5,9 τοις εκατό. Έτσι, η οικονομία της Τουρκίας σημείωσε αύξηση 1,8% σε ολόκληρο το 2020. Η οικονομία της Τουρκίας είναι τόσο πανδημική περίοδος, ενώ μία από τον περιορισμένο αριθμό χωρών που είναι σε θέση να αυξήσουν το εθνικό εισόδημα, οι οικονομολόγοι περίπτωση συνέχισης της βελτίωσης των χρηματοοικονομικών συνθηκών θα μπορούσαν να σωθούν προβλέπουν αύξηση περίπου 4-5% το 2021.
Ο πληθωρισμός, από την άλλη πλευρά, ξεπέρασε τις προβλέψεις τον Φεβρουάριο, φτάνοντας το 0,91 τοις εκατό μηνιαίως και το 15,61 τοις εκατό ετησίως. Ο ετήσιος πληθωρισμός αναμενόταν να αυξηθεί στο 15,45%. Οι αναλυτές ανέφεραν ότι μια πτωτική τάση στον πληθωρισμό μπορεί να ξεκινήσει μετά τον Απρίλιο και τον Μάιο.
Ενώ ο δείκτης BIST 100 αποκλίνει θετικά από τα παγκόσμια χρηματιστήρια καθ ‘όλη τη διάρκεια της εβδομάδας, η ανάκαμψη των αποθεμάτων μεταφορών και του τουρισμού παρά την αύξηση των συναλλαγματικών ισοτιμιών ήταν αποτελεσματική στην άνοδο του δείκτη. Ο δείκτης BIST 100 κέρδισε 4,8% σε σύγκριση με το κλείσιμο της προηγούμενης εβδομάδας και έφτασε τις 1.541,98 μονάδες. Αυτή την εβδομάδα, ο δείκτης μεταφορών αυξήθηκε κατά 7,65% και ο τουριστικός δείκτης αυξήθηκε 7,89%.
Το δολάριο / TL, το οποίο κινήθηκε σε ανοδική τάση λόγω της αυξανόμενης ζήτησης δολαρίου στις παγκόσμιες αγορές, έκλεισε στα 7,5310 με αύξηση 1,3% σε σύγκριση με την προηγούμενη εβδομάδα, αφού είδε το υψηλότερο 7,5834 της εβδομάδας.
Οι αναλυτές δήλωσαν ότι, τεχνικά, τα επίπεδα 1.550 και 1.570 είναι σημαντικά επίπεδα αντίστασης στον δείκτη BIST 100 και ότι τα υποστηρίγματα 1,505 και 1,470 θα εμφανιστούν σε πιθανές μειώσεις.
Την επόμενη εβδομάδα, τα στατιστικά στοιχεία της οικιακής εργασίας την Τετάρτη, το ισοζύγιο πληρωμών την Πέμπτη και τα δεδομένα βιομηχανικής παραγωγής θα ακολουθηθούν με την έρευνα προσδοκιών της CBRT την Παρασκευή.